注 册
中国 +86
  • +123
  • +125
  • +666
  • +666
  • +555555
  • +666
  • +666
  • +666
请输入真实手机号
图片验证码 请输入图片验证码
请输入短信验证码
请输入密码

已有账号,

忘记密码
中国 +86
  • +123
  • +125
  • +666
  • +666
  • +555555
  • +666
  • +666
  • +666
请输入真实手机号
图片验证码 请输入图片验证码
请输入短信验证码
请输入新密码

已有账号,

[{id=9, level=1, status=0, f_id=1, name=2013-2018年中国居民人均教育、文化和娱乐消费支出, create_time=1561807586000, node_type=0, url=/data-classification/detail/30405698.html, node_id=30405698}, {id=10, level=1, status=0, f_id=1, name=2019年中国典型企业投资动漫企业数量, create_time=1561807600000, node_type=0, url=/data-classification/detail/30406286.html, node_id=30406286}, {id=11, level=1, status=0, f_id=1, name=2020年2月3日-2020年2月9日(第六周)快看漫画APP周人气漫画TOP10, create_time=1561807601000, node_type=0, url=/data-classification/detail/30406299.html, node_id=30406299}, {id=12, level=1, status=0, f_id=1, name=2018-2019年中国新上动态漫画数量, create_time=1561807601000, node_type=0, url=/data-classification/detail/30406311.html, node_id=30406311}, {id=13, level=1, status=0, f_id=1, name=2016-2018年中国央行黄金储量, create_time=1561807602000, node_type=0, url=/data-classification/detail/13595626.html, node_id=13595626}, {id=15, level=1, status=0, f_id=1, name=中国国产动画发展情况及人才需求调查, create_time=1561807608000, node_type=2, url=/data-classification/theme/30406309.html, node_id=30406309}, {id=16, level=1, status=0, f_id=1, name=艾媒报告|2020-2021中国 MCN产业运行大数据监测及趋势研究报告, create_time=1561807609000, node_type=5, url=, node_id=30405738}, {id=17, level=1, status=0, f_id=2, name=2018年日本软饮料市场份额, create_time=1561807636000, node_type=0, name_id=121942, url=/data-classification/detail/13080047.html, node_id=13080047}, {id=18, level=1, status=0, f_id=2, name=2019年全球典型鞋服配饰企业销售业绩, create_time=1561807652000, node_type=0, name_id=123247, url=/data-classification/detail/13081876.html, node_id=13081876}, {id=20, level=1, status=0, f_id=2, name=2014-2018年中国茶叶出口总金额, create_time=1561807653000, node_type=0, url=/data-classification/detail/13210261.html, node_id=13210261}, {id=21, level=1, status=0, f_id=2, name=2015-2020年中国家庭护理产品增长率及预测, create_time=1561807654000, node_type=0, url=/data-classification/detail/13594641.html, node_id=13594641}, {id=22, level=1, status=0, f_id=2, name=中国咖啡市场, create_time=1561807654000, node_type=2, url=/data-classification/theme/13210264.html, node_id=13210264}, {id=24, level=1, status=0, f_id=2, name=艾媒报告|2019年中国快消品行业研究与发展报告, create_time=1561807655000, node_type=5, url=, node_id=13594651}, {id=25, level=1, status=0, f_id=3, name=2000-2029年美国国债与GDP之比及预计, create_time=1561807699000, node_type=0, name_id=82423, url=/data-classification/detail/13023947.html, node_id=13023947}, {id=26, level=1, status=0, f_id=3, name=2018年全球交易额最大的并购交易, create_time=1561807721000, node_type=0, name_id=457090, url=/data-classification/detail/13630960.html, node_id=13630960}, {id=27, level=1, status=0, f_id=3, name=2008-2018年中国在线支付普及率, create_time=1561807722000, node_type=0, name_id=82324, url=/data-classification/detail/13023824.html, node_id=13023824}, {id=28, level=1, status=0, f_id=3, name=2018年全球交易额最大的并购交易, create_time=1561807722000, node_type=0, name_id=457090, url=/data-classification/detail/13630960.html, node_id=13630960}, {id=30, level=1, status=0, f_id=3, name=中国消费金融, create_time=1561807729000, node_type=2, url=/data-classification/theme/13210138.html, node_id=13210138}, {id=31, level=1, status=0, f_id=3, name=中国银行业, create_time=1561807730000, node_type=2, name_id=80879, url=/data-classification/theme/13021858.html, node_id=13021858}, {id=32, level=1, status=0, f_id=3, name=艾媒报告 |2019中国汽车金融行业现状剖析及发展前景预判分析报告, create_time=1561807735000, node_type=5, url=, node_id=13210137}, {id=33, level=1, status=0, f_id=4, name=2018年全球汽车产量, create_time=1561807742000, node_type=0, name_id=108317, url=/data-classification/detail/13060444.html, node_id=13060444}, {id=34, level=1, status=0, f_id=4, name=2013-2018年中国机场货邮吞吐量, create_time=1561807743000, node_type=0, url=/data-classification/detail/13210559.html, node_id=13210559}, {id=35, level=1, status=0, f_id=4, name=2013-2018年中国铁路营业里程, create_time=1561807744000, node_type=0, url=/data-classification/detail/13210540.html, node_id=13210540}, {id=36, level=1, status=0, f_id=4, name=2007-2020年中国快递服务行业业务量及预测, create_time=1561807745000, node_type=0, url=/data-classification/detail/30406240.html, node_id=30406240}, {id=37, level=1, status=0, f_id=4, name=2019Q4中国快递服务品牌综合得分, create_time=1561807746000, node_type=0, url=/data-classification/detail/30406256.html, node_id=30406256}, {id=38, level=1, status=0, f_id=4, name=太空市场, create_time=1561807747000, node_type=2, name_id=106583, url=/data-classification/theme/13057864.html, node_id=13057864}, {id=39, level=1, status=0, f_id=4, name=中国快递服务业, create_time=1561807770000, node_type=2, url=/data-classification/theme/13210470.html, node_id=13210470}, {id=40, level=1, status=0, f_id=4, name=艾媒报告|2019中国即时配送市场研究报告, create_time=1561807771000, node_type=5, url=, node_id=13210487}, {id=41, level=1, status=0, f_id=5, name=2013-2020年中国短视频用户规模及预测, create_time=1561807797000, node_type=0, url=https://data.iimedia.cn/data-classification/detail/30405699.html, node_id=30405699}, {id=42, level=1, status=0, f_id=5, name=2015-2020年中国MCN机构数量及预测, create_time=1561807797000, node_type=0, url=https://data.iimedia.cn/data-classification/detail/30405703.html, node_id=30405703}, {id=43, level=1, status=0, f_id=5, name=2017-2020年中国直播电商市场规模及预测, create_time=1561807798000, node_type=0, url=https://data.iimedia.cn/data-classification/detail/30405730.html, node_id=30405730}, {id=44, level=1, status=0, f_id=5, name=2018年中国MCN机构融资轮次类型占比, create_time=1561807798000, node_type=0, url=https://data.iimedia.cn/data-classification/detail/30405716.html, node_id=30405716}, {id=45, level=1, status=0, f_id=5, name=2018Q3-2019Q3如涵控股不同级别网红GMV, create_time=1561807799000, node_type=0, url=https://data.iimedia.cn/data-classification/detail/30405726.html, node_id=30405726}, {id=47, level=1, status=0, f_id=5, name=中国MCN产业运行情况, create_time=1561807800000, node_type=2, url=https://data.iimedia.cn/data-classification/theme/30405696.html, node_id=30405696}, {id=48, level=1, status=0, f_id=5, name=艾媒报告|2019全球及中国动漫产业现状剖析及前景预判投资分析报告, create_time=1561807801000, node_type=5, url=, node_id=13595936}, {id=49, level=1, status=0, f_id=6, name=2020年1月19日前中国出境游预定量与2019年同期相比情况, create_time=1561807809000, node_type=0, url=/data-classification/detail/30406553.html, node_id=30406553}, {id=50, level=1, status=0, f_id=6, name=2018-2020年广州春节旅游总收入, create_time=1561807810000, node_type=0, url=/data-classification/detail/30406571.html, node_id=30406571}, {id=51, level=1, status=0, f_id=6, name=1970-2017年美国餐饮业食品饮料销售情况, create_time=1561807811000, node_type=0, url=/data-classification/detail/13634014.html, node_id=13634014}, {id=52, level=1, status=0, f_id=6, name=2018年中国餐饮业态类型分布, create_time=1561807811000, node_type=0, url=/data-classification/detail/13209833.html, node_id=13209833}, {id=53, level=1, status=0, f_id=6, name=2013-2018年中国中端酒店数量, create_time=1561807812000, node_type=0, url=/data-classification/detail/13209808.html, node_id=13209808}, {id=54, level=1, status=0, f_id=6, name=中国旅游行业疫情期间发展预测与信心调查, create_time=1561807813000, node_type=2, url=https://data.iimedia.cn/data-classification/theme/30408392.html, node_id=30408392}, {id=55, level=1, status=0, f_id=6, name=中国春节黄金周旅游市场情况, create_time=1561807814000, node_type=2, url=/data-classification/theme/30406533.html, node_id=30406533}, {id=56, level=1, status=0, f_id=6, name=艾媒报告 |2019年中国酒店行业发展监测与商业投资决策分析报告, create_time=1561807815000, node_type=5, url=, node_id=13595926}, {id=57, level=1, status=0, f_id=7, name=2009-2023年北美体育商品收入及预测, create_time=1561807870000, node_type=0, name_id=120140, url=/data-classification/detail/13077586.html, node_id=13077586}, {id=58, level=1, status=0, f_id=7, name=2017年全球20大出口国/地区贸易出口额, create_time=1561807871000, node_type=0, name_id=123933, url=/data-classification/detail/13085199.html, node_id=13085199}, {id=59, level=1, status=0, f_id=7, name=2014-2025年北美运动器材细分市场规模及预测, create_time=1561807872000, node_type=0, name_id=120139, url=/data-classification/detail/13077585.html, node_id=13077585}, {id=60, level=1, status=0, f_id=7, name=2018年全球休闲食品市场收入, create_time=1561807873000, node_type=0, name_id=121837, url=/data-classification/detail/13079914.html, node_id=13079914}, {id=61, level=1, status=0, f_id=7, name=2010-2019年中国葡萄酒市场价值及预测, create_time=1561807874000, node_type=0, name_id=163571, url=/data-classification/detail/13153397.html, node_id=13153397}, {id=62, level=1, status=0, f_id=7, name=日本酒类市场, create_time=1561807875000, node_type=2, name_id=118850, url=/data-classification/theme/13075686.html, node_id=13075686}, {id=63, level=1, status=0, f_id=7, name=美国体育消费产业经济及用户调研, create_time=1561807875000, node_type=2, name_id=118842, url=/data-classification/theme/13075678.html, node_id=13075678}, {id=64, level=1, status=0, f_id=7, name=艾媒报告 |2019全球及中国体育消费产业现状及发展趋势分析报告, create_time=1561807876000, node_type=5, url=, node_id=13210329}, {id=65, level=1, status=0, f_id=8, name=2013-2020年中国移动电商用户规模及预测, create_time=1561807961000, node_type=0, url=/data-classification/detail/30406379.html, node_id=30406379}, {id=66, level=1, status=0, f_id=8, name=2017-2020年中国直播电商行业市场规模及预测, create_time=1561807962000, node_type=0, url=/data-classification/detail/30406382.html, node_id=30406382}, {id=67, level=1, status=0, f_id=8, name=2013-2020年中国网购市场商品总额及预测, create_time=1561807963000, node_type=0, name_id=80080, url=/data-classification/detail/13020665.html, node_id=13020665}, {id=68, level=1, status=0, f_id=8, name=2013及2018年中国各批发行业企业法人单位数, create_time=1561807964000, node_type=0, url=/data-classification/detail/30405949.html, node_id=30405949}, {id=69, level=1, status=0, f_id=8, name=2016-2018年中国巡游公交车客运量, create_time=1561807967000, node_type=0, url=/data-classification/detail/13121720.html, node_id=13121720}, {id=70, level=1, status=0, f_id=8, name=中国直播电商行业, create_time=1561807967000, node_type=2, url=/data-classification/theme/30406279.html, node_id=30406279}, {id=71, level=1, status=0, f_id=8, name=中国在线外卖, create_time=1561807968000, node_type=2, url=/data-classification/theme/13121676.html, node_id=13121676}, {id=72, level=1, status=0, f_id=8, name=艾媒报告|2019-2020年中国批发市场直播电商产业调查及发展趋势报告, create_time=1561807969000, node_type=5, url=, node_id=30406088}, {id=74, level=1, status=0, f_id=73, name=2016-2020年中国第三方手机输入法用户规模及预测, create_time=1563344404000, node_type=0, url=/data-classification/detail/13595112.html, node_id=13594936}, {id=75, level=1, status=0, f_id=73, name=2007-2017年中国人工智能专利申请数, create_time=1563344435000, node_type=0, url=/data-classification/detail/13636177.html, node_id=13636177}, {id=76, level=1, status=0, f_id=73, name=2012-2021年中国手机浏览器用户规模及预测, create_time=1563344449000, node_type=0, url=/data-classification/detail/13636402.html, node_id=13595010}, {id=77, level=1, status=0, f_id=73, name=2019年手机浏览器用户下载手机浏览器原因调查, create_time=1563344461000, node_type=0, url=/data-classification/detail/24720317.html, node_id=24720317}, {id=78, level=1, status=0, f_id=73, name=2019年中国用户使用第三方浏览器看小说目的调查, create_time=1563344474000, node_type=0, url=/data-classification/detail/30405531.html, node_id=30405531}, {id=80, level=1, status=0, f_id=73, name=中国输入法市场概况及用户调研, create_time=1563344502000, node_type=2, url=/data-classification/theme/13594742.html, node_id=13594742}, {id=81, level=1, status=0, f_id=73, name=艾媒报告|2019-2020年中国移动搜索市场运行监测报告, create_time=1563344517000, node_type=5, node_id=30405926}]

新三板违规情况统计:占全体挂牌公司的5% 信披违规占比较多

2017-06-21 mrc 魔股网 阅读 12449

摘要: 为全面反映新三板市场挂牌公司违规情况,本报告拟对新三板市场挂牌公司违规原因、违规次数及相应处理措施等进行统计分析,以供投资者参考。

   新三板市场成立以来,挂牌公司违规情况时有发生,也有少数挂牌公司因违规行为被强制摘牌。为全面反映新三板市场挂牌公司违规情况,本报告拟对新三板市场挂牌公司违规原因、违规次数及相应处理措施等进行统计分析,以供投资者参考。本报告所用数据来自东方财富 Choice 终端,数据截止时间为 2017 年 6 月 12 日,考察样本为截止至 6 月 12 日为止仍挂牌公司及摘牌的挂牌公司。

  挂牌公司违规基本情况

  根据以上原则,截止到 2017 年 6 月 12 日,共有 570 家挂牌公司曾因违规行为收到各监管部门通报,在全体挂牌公司中占比 5.04%。其中有以下 14 家挂牌公司摘牌,在有违规行为挂牌公司中占比 2.46%。

  从上可见,总体来看“未及时披露公司重大事件”等信息披露问题的占比较大,一方面反映挂牌公司信息披露意识和水平仍然不高,另一方面可能是因为故意隐瞒重大信息往往是为其它违规行为打掩护。

  对包括以上14家挂牌公司在内的共570家曾因违规行为遭到通报的挂牌公司基本情况统计如下:

  从上可见,与全市场相比,违规挂牌公司中创新层占比与全市场占比基本相当,做市转让挂牌公司占比高于全市场占比 1 倍有余,这可能是由于做市转让公司相比协议转让公司有做市商额外监管所致。

  对以上违规挂牌公司行业分布统计如下:

  从行业分布对比来看,相比全市场占比,违规挂牌公司中的日常消费品和原材料占比较高,信息技术占比较少,可能反映出新技术类公司对资本市场熟悉和重视程度较高。

  挂牌公司违规情况分项统计

  为进一步分析挂牌公司违规情况,对上述违规挂牌公司按违规主体、类型、处罚措施及主管部门等分项统计如下。

  按不同违规主体对违规公司进行统计可得下表:

  上表中,违规主体类型中的公司指挂牌公司,个人指挂牌公司主要股东及高级管理人员。从上表可见,新三板市场违规行为主要集中在挂牌公司层面,挂牌公司因违规行为单独被通报的数量占比超过 60%,其余 40%中超过 25%为公司和个人共同违规被通报,仅仅因挂牌公司主要股东及高管行为而被通报的仅占 11.93%。

  以下将按不同违规类型对违规挂牌公司进行统计。

  根据统计结果,有关部门通告的违规类型包括:涉嫌违反证券法律法规、未及时披露公司重大事件、未依法履行其他职责、未按时披露定期报告信息、信息披露虚假或严重误导性陈述、业绩预测结果不准确或不及时等,挂牌公司违规事项可能涉及以上 1 种至 4 种。对涉及不同违规类型的挂牌公司数量统计如下:

  从上可见,涉及定期报告及相关业绩、信息披露的技术性错误较少,未及时披露公司重大事件以及涉嫌违反证券法律法规等涉嫌主观故意违规占比较多。

  以下按挂牌公司涉及违规类型数量分别统计如下:

  从上可见,绝大多数挂牌公司只涉及单项违规,但有部分挂牌公司涉及多项违规,在涉及两项违规的挂牌公司中,按不同违规类型统计如下:

  从上可见,在同时涉及两项违规类型的情况下,未依法履行其他职责占比 最高,但考虑该项违规较为模糊且指代不清楚,在排除该项后剩余不同组合中, 未及时披露公司重大事件、信息披露虚假或严重误导性陈述与涉嫌违反证券法 律法规的组合较多。这说明隐瞒或有意扭曲信息披露往往是其它违规行为的掩 护和显著特征。

  为考察主管部门对挂牌公司的处罚措施,以下按挂牌公司处罚措施分别统 计如下:

  从上可见,相关处罚措施中,比较多的是约见谈话、要求提交书面承诺、 出具警示函、公开处罚和监管措施等 5 项,合计占比超过 90%,其中出具警示 函和公开处罚等两项占比接近 60%,可见相关主管部门对违规行为的处罚还是 比较严厉的。

  为进一步分析挂牌公司违规行为性质,以下按违规处理人即监管主体对违 规挂牌公司进行分类统计,通过监管主体性质来考察挂牌公司违规行为性质。

  上表中,证监会包括证监会及各地方证监局、行政管理部门包括除环保部 门以外的各地方质量、安全等部门、公检法包括各地方法院、检察院及公安机 关等,挂牌公司包括挂牌公司自身及指导券商。

  从上表中可以看出,挂牌公司违规类型仍然是与证券市场相关行为为主, 合计占比约为违规类型的 2/3。在其余违规类型中,大部分是涉及到地方行政 监管的质量、报关、安全生产等违规行为,其中与环境保护有关的违规行为占 比较高,反映国家环保标准和执法力度日趋加强。在违规行为中亦包括 22 起占 比 3.86%的涉及公检法部门的刑事犯罪嫌疑行为,1 起因开空头支票受到人民 银行支行处罚,以及 1 起公司高管因违反党纪受到地方纪委处分的行为。

  结论

  本报告通过对新三板市场挂牌公司违规及处罚情况统计分析后,可得出以下结论:

  首先,曾有违规记录的挂牌公司在全体挂牌公司中占比约为 5%,即每 20 家挂牌公司中有一家曾有违规行为。在曾有违规记录公司中,约有 2.5%最终摘牌,即每 40 家违规挂牌公司中有 1 家最终摘牌。

  其次,从一般分布上违规挂牌公司中创新层与基础层占比与全市场区别不大,做市转让公司占比明显高于全市场,可能与多了做市商监管有关。行业分布上违规挂牌公司中信息技术行业占比低于全市场。

  最后,从违规主体来看,挂牌公司相比个人违规占比更大;从违规事项来看,定期报告与信息披露等技术性违规较少;从处罚措施上来看,出具警示函和公开处罚占比过半;从违规行为性质来看,与资本和证券市场相关违规行为占多数。

相关数据

2012-2018中国新三板市场企业融资金额

查看完整数据

2019年3月14日以来中国IPO正常审核企业新三板分布情况

查看完整数据

2019年3月14日以来中国IPO正常审核企业新三板分布数量

查看完整数据
网友评论
后参与讨论
提交评论 0/200

请回复有价值的信息,评论需要审核后进行展示,请勿重复提交。

评论区
    暂无评论哦,快来评论一下吧!

Copyright© 2007-2019 艾媒网 www.iimedia.cn All Right Reserved | 中华人民共和国增值电信业务经营许可证: 粤B2-20110424 粤ICP备11014183-1号 | 粤公网安备 44011302001580号 | 网站标签